こんにちは、Toshiです。
2024年1月から現在まで、新NISAの枠にて新興国株式インデックス・ファンドに毎月コツコツ積立投資をしています。
新NISAって実際どうなの？
こんな方のために、新NISAでの資産状況がどうなっているのか、公開していきたいと思います。
新NISAで2年間投資した結果
まずは、私の新NISA設定状況です。
- 証券：SBI証券
- 期間：2年間 (2024.1～現在)
- 銘柄：eMAXIS Slim新興国株式インデックス
- 金額：毎月10万円＋α
- つみたて投資枠：10万円/月
- 成長投資枠 ：＋α
そして、実際に2年間運用した結果はこちら。
- 損益 ：+174.6万円（+36.4%）
- 投資額：480.0万円
- 評価額：654.6万円
2年間運用して＋174.6万円（＋36.4%）と、評価額は順調に増える結果となりました。
新興国株式：構成国ごとの分析
私が投資しているeMAXIS Slim新興国株式インデックスは、BRICS諸国（中国、インド、ブラジル、南アフリカ等）やアジア、中東諸国（韓国、台湾、サウジアラビア等）を中心に、時価総額比率に応じて分散投資するインデックス・ファンドです。
2025年は新興国株全体が上昇する年となりました。半導体バブルの恩恵を受けた「韓国」、「台湾」を筆頭に、不動産バブル崩壊からの立ち直りを模索する「中国」にも力強さが戻り始めています。新興国の株式市場は長年放置されてPERは非常に低い状態だったので、今後もまだまだ上昇余地はあると考えています。
eMAXIS Slim新興国株式インデックスは『円建て』の投資信託なので、株式指数の動向に加えて「為替」の影響を受けます。ここで、円に対する新興国通貨の為替レートを見てみます。
- 円安：新興国株式インデックス（円建て）の評価額は上昇
- 円高：新興国株式インデックス（円建て）の評価額は減少
2025年は日本円↔新興国通貨で為替の変動はそこまで大きくありませんでした。したがって、為替が新興国株式インデックスの評価額に与える影響は軽微で、純粋に株式指数の上昇が評価額を底上げしたことになります。
今後の投資戦略
今後も引き続き、新興国株式インデックス・ファンドへの積立投資を毎月継続していきます。
私は日本企業への個別株投資も行っていますが、国内株式や円貯金だけで資産形成する場合、どうしても「円安による資産目減りのリスク」が気になります。そのため、分散投資の観点から、外国株式へも一定量の投資をしておきたいところです。
しかしながら、巷で人気の米国株式や全世界株式（←米国株式比率が6割）は既にバブルの様相を呈しており、今からの投資先に値する状況ではないと考えます。そこで、天然資源や人的資本が豊富かつ、株価指数も相対的に割安感のある、新興国株式のインデックス・ファンドを積立投資先に選定しています。
新NISA枠での投資は10年、20年先を見据えた長期運用を考えています。新興国は2050年頃までに世界GDPランキング上位を独占することが推測されており、成長性にも期待しているところです。
- 円貯金（生活防衛資金）
- 国内株式（個別株）
- 新興国株式（インデックス・ファンド）
この３本柱で、引き続き資産形成を行っていきたいと思います。
